银行投放房地产业贷款的节奏，出现积极变化。

  央行数据显示，2024年上半年，房地产开发贷款增加了6105亿元；个人住房贷款余额虽同比下降2.1%，但整体房地产贷款余额达到53.1万亿元。而整个2023年，房地产开发贷款仅增加约1900亿元。

  截至今年6月末，房地产开发贷款余额13.77万亿元，同比增长2.8%，这个增速比2023年末及2022年末的增速均高出1.3个百分点。这说明，银行正在加码“输血”房地产业，这为“保交房”提供了保障。

  上市银行财报数据亦可佐证。在中国房地产报记者统计的19家大中型上市银行中，有15家银行上半年房地产业贷款呈正增长态势。其中，六大国有商业银行上半年新增房地产业贷款共计3271.69亿元，占19家银行新增总额的74%。

  与此同时，随着行业风险加速出清，上市银行房地产业贷款不良率出现普遍下降。

  上市银行高管层对房地产业的态度亦发生变化，信心逐渐增强。在2024年中期业绩会上，建设银行副行长李建江表示，从重点领域来看，房地产方面供需两端的政策效应正逐渐释放，房地产方面出现了积极变化。建行扎实做好保交房和房地产融资协调机制，加大力度防范化解风险各项措施落地见效。

  中信银行副行长胡罡表示，国家政策对房地产行业的支持力度在加大，在政策支持下，房地产资产的质量将会逐步趋稳。

  加码投放房地产业贷款

  今年上半年，六大国有商业银行房地产业贷款余额全部增长。

  其中，工商银行上半年房地产业贷款新增898.38亿元，增量居第一，房地产业贷款余额8520.64亿元；中国银行房地产业贷款新增777.39亿元，房地产业贷款余额共计9524.86亿元，总规模居银行业第一；建设银行房地产业贷款新增567.7亿元；交通银行、邮储银行和农业银行上半年新增规模均超过300亿元。

  而在2023年，交通银行房地产业贷款余额减少了307.77亿元，是去年六大行中唯一压降房地产业贷款的银行。

  截至今年6月末，六大行房地产业贷款余额共计4.42万亿元，上半年共新增3271.69亿元，较年初增幅为8%；而2023年一年，六大行房地产业贷款新增2534.92亿元，同比增幅为6.6%。也就是说，仅今年上半年，六大行房地产业贷款新增规模就超过了去年全年增量。

  农业银行副行长刘洪在2024年中期业绩发布会上表示，今年上半年，农业银行新增房地产业贷款投放1309亿元。新增贷款主要投向城市更新保障型、安居工程等民生保障类项目，市场销售预期较好的商品房开发项目，以及现金流较为稳定的商业物业项目，客户类型覆盖国企、混合所有制和民营等各类房地产企业。

  刘洪判断，今年上半年以来，国家积极引导房地产行业政策优化调整，市场方面出现了一些积极变化，部分区域和城市的商品住房销售有向好迹象，市场释放出信心逐步恢复的积极信号。

  10家股份制商业银行中，仅民生银行和渤海银行上半年房地产业贷款余额减少，分别减少了58.98亿元和4.85亿元；2023年全年房地产业贷款余额出现减少的招商银行、中信银行、光大银行和平安银行，均在今年上半年实现了正增长。

  以招商银行为例，2023年该行房地产业贷款余额大幅缩减493.13亿元，是2023年压降房地产业贷款规模最大的银行；而今年上半年该行新增房地产业贷款132.71亿元。平安银行，2023年房地产业贷款余额减少281.62亿元，而今年上半年则新增33.93亿元。

  今年上半年，兴业银行和浦发银行房地产业贷款新增规模均超过300亿元。从房地产业贷款余额看，这两家银行也在股份制银行中规模最高的。

  3家城商行中，北京银行房地产业贷款余额增长，上海银行和江苏银行余额均下降。

  这背后是政策的大力推动。今年上半年，政府部门从供需两端持续优化房地产政策措施，支持住房市场需求的释放和房企融资改善。供给端重要支持政策包括进一步发挥城市房地产融资协调机制作用；推动符合“白名单”条件的项目“应进尽进”，合规“白名单”项目“应贷尽贷”；满足在建项目合理信贷融资需求等。

  以万科为例。今年上半年，万科新增融资、再融资612亿元（累计偿债524亿元），新增融资综合成本3.66%。其中，经营性物业贷合计落地219亿元；“白名单”项目申报175个；银团贷款方面，5月获得招商银行牵头200亿元银团贷款，6月落地交通银行65亿元固融资产包融资。

  不过，上半年房企融资政策改善主要聚焦于银行信贷端，而房企融资总规模仍处在下降通道。据中指院统计，今年上半年，房地产行业共实现债券融资2791.6亿元，同比下降26.9%。其中信用债同比下降21.9%，海外债下降54.8%，ABS下降33.3%。

  房地产业贷款不良率普遍下降

  一个可喜变化是，绝大多数上市银行的房地产业贷款不良率出现下降。

  记者注意到，在公布相关数据的17家大中型上市银行中，仅4家银行房地产业贷款不良率较2023年末上升，1家持平，其余12家均下降。

  房地产业贷款不良率最高的是农业银行，截至今年6月末，达到5.42%。对此，刘洪表示，从资产质量来看，截至6月末，房地产业贷款不良率与年初持平，远低于去年的峰值，新发生的不良较去年同期也有所下降。

  第二高的是工商银行，房地产业贷款不良率达5.35%，较2023年末下降0.02个百分点；第三是民生银行，达5.29%，较2023年末上升0.37个百分点，上升速度值得警惕。房地产业贷款不良率超过5%的还有建设银行和招商银行，不过，均较2023年末下降。

  李建江表示，上半年，建设银行房地产业贷款的不良额和不良率均有所下降，不良率较2023年末降低0.44个百分点，不良贷款的暴露量也在减少。

  招商银行副行长钟德胜表示，招商银行上半年在重点领域风险防范化解方面进一步加大力度。在房地产领域，对新增业务进行差异化管理，聚焦优质区域、优质客户和优质项目。在存量业务上，按照风险为本原则，按照“一户一策”、“一项目一策”方式，对于有潜在风险隐患的一些客户，也在加快化解风险。

  交通银行和中国银行的房地产业贷款不良率也不低，分别达到4.97%、4.94%，但均较2023年末下降，这说明银行已经关注到了房地产业风险，并已采取措施。

  中国银行风险总监刘坚东表示，上半年，房企外部融资环境有所改善，同时，中国银行持续加强风险管控，提升清收化解能力。截至6月末，房地产不良余额、不良贷款率均较2023年末有所下降。总体来看，中国银行房地产行业风险总体可控。

  业绩会上，多家银行表示，在把控房地产业资产质量的同时，将继续落实好城市房地产融资协调机制。

  工商银行副行长王景武表示，在落实好房地产融资协调机制的同时，把好资产选择关，着力构建分散多元均衡的房地产投融资结构，加大风险房企和项目的处置出清力度，提高拨备提取比例，房地产业资产质量总体稳定。

  交通银行首席风险官刘建军表示，部分房地产企业因为内生性现金流还没有完全恢复，相关贷款业务仍存在一定下迁不良压力。交通银行将落实国家关于房地产领域调控政策，包括保交房、城市房地产融资协调机制 ，“一户一策”有效推动房地产领域风险化解。

  刘洪表示，农业银行下一步将全面助力做好保交房工作，强化与政府沟通对接，创新运用多种方式做好相关项目融资和风险处置，跟踪探索存量房消化的金融服务有效模式。同时，将提升房地产融资协调机制的服务质效，持续跟进“白名单”项目，完善全流程服务机制，做好贷款投放。农业银行还将持续做好“三大工程”的融资，动态对接“平急两用”项目清单，推动保障型住房成熟项目的审查审批，加快融资落地。